L'opérateur de satellites SES Global a annoncé qu'il voulait être coté sur Euronext Paris à compter du 5 mai à l'occasion de la cession par de grands actionnaires du groupe d'au moins 10% du capital. Cette cession sur le marché représenterait une opération d'un montant d'environ 530 millions d'euros pour les 67 millions de titres proposés au minimum, sur la base du cours de 7,99 euros vendredi à 15H45. "Nous voulons devenir la société de référence pour les sociétés opérateurs de satellite. De plus, l'un des problèmes de cotation de SES avait trait au flottant assez réduit et à la liquidité insuffisante" du titre, a expliqué Romain Bausch, Pdg de SES Global lors d'une conférence téléphonique. L'opérateur est déjà coté à Luxembourg et à Francfort. La cession de 67 millions de certificats de dépôts fiduciaires, avec une clause de surallocation de 5 millions de titres, ferait passer la part du capital aux mains du public de 23% à 33%, a dit M. Bausch. "Le volume mis sur le marché dépendra du succès du bookbuilding (construction du livre d'ordres) mais il sera d'au plus 20% des droits économiques (= capital)", a dit M. Bausch. Quatre actionnaires principaux, ainsi que quelques autres de moindre envergure, sont vendeurs de leur part: Deutsche Telekom, actionnaire à 13,5%, Deutsche Bank (2,5%), Dresdner Bank (3%) et AMB Generali (1,3%), a-t-il précisé. Ce projet "vient à propos dans le calendrier à un moment où d'autres opérateurs vont dans un autre sens", a-t-il dit en référence au rachat de l'opérateur américain PanAmsat, détenu majoritairement par DirecTV (groupe NewsCorp), par le groupe d'investisseurs Kohlberg Kravis and Roberts (KKR). "Un retrait éventuel de PanAmsat de la cote signifie que nous devons devenir la valeur de référence des opérateurs de satellite", a jugé M. Bausch. Le patron de SES Global a aussi indiqué que la cotation à Paris lui permettrait d'offrir un accès à son capital aux investisseurs institutionnels et d'être inclus dans des indices. SES Global a enregistré un bénéfice net de 205,4 millions d'euros en 2003, stable par rapport à 2002 où il était de 204,5 millions d'euros. L'EBITDA du groupe (résultat brut d'exploitation) a affiché une baisse de 24,8% à 942,8 millions contre 1,107 milliard d'euros en 2002. Le chiffre d'affaires de l'opérateur a chuté de 10,5% à 1,207 milliard d'euros (1,349 milliard en 2002).